> Från CFA-institutets Etiska Code och Standards of Professional Conduct förväntas kandidater veta vad som krävs enligt koden och standarderna med avseende på:
I. Professionalism
II. Integritet kapitalmarknaderna
III. Skyldigheter till kunder och potentiella kunder
IV. Skyldigheter till arbetsgivare
V. Investeringsanalys, rekommendationer och åtgärder
VI. Intressekonflikter
VII. Ansvar som CFA-institutmedlem eller CFA-kandidat
Motivering bakom Standarderna I till VIIStandarden för professionell uppförande är en rad riktlinjer, mer specifika än etiska reglerna, som syftar till att fokusera på en rad olika frågor som rör investeringen yrke. När branschen utvecklas läggs ytterligare standarder. De standarder som trätt i kraft 2006 har till exempel sju kategorier i stället för fem, med de nya kategorierna som återspeglar företagets komplexitet som det är idag, i motsats till vad det var på 1990-talet när den senaste revideringen antogs. Samtidigt utvecklas världen snabbare än Standarderna kan utvecklas. Inte alla situationer kan omfattas specifikt av Professional Standards.
- Standarderna II till VII är mer fokuserade och tar upp specifika ämnen som är avgörande för investeringsverksamheten.
- Standard I, Professionalism, klargör att höga etiska normer måste gälla även när en fråga inte har identifierats skriftligt och behandlats som en individuell standard, att upprätta en etisk kultur bland CFA-charterinnehavare och de som strävar efter att bli CFA-charterinnehavare.